为什么我的成交价和看到的价格不一样：核心要点与常见问题

滑点就是你的预期成交价和实际成交价之间的差距。产生滑点的根本原因是流动性不足——订单表里在某个价格附近的挂单量不够覆盖你的订单量。市价单的滑点通常比限价单大，因为市价单是“不计价格立即成交”，它会一直吃掉订单表里可用的挂单直到你的数量被满足。限价单可以避免滑点，因为你设定了你能接受的最高或最低价格，但代价是可能成交不了。

合约交易的滑点在极端行情下更值得注意。因为合约带杠杆，滑点造成的损失会被放大。而且合约市场在行情剧烈波动的时候，流动性可能瞬间蒸发，订单表里的挂单被吃光之后，价格可能会跳空到很远的档位。欧意的强平机制在触发时会用市价单平仓，如果当时流动性很差，强平价格可能比你预期的更差。这就是为什么有些人在极端行情里“强平价”和“实际平仓价”之间存在明显差距-6。

第一个办法是用限价单代替市价单。限价单保证你不会以差于你设定价格的价格成交，代价是需要等待。对于不急于成交的交易，这是最有效的方法。

第三个办法是避开流动性差的时段和币种。主流币种在大部分时间的流动性都还可以，但小众币种在亚洲时段的深夜可能盘口极薄。欧意的行情页面通常会显示24小时成交量，成交量越低，滑点风险越高。